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　　　　　　　　　外資企業怎樣才能成爲中国境内上市公司股東

問：我公司是一家在美国注册的公司。由于受東南亞金融危机的影響，我公司欲
轉向中国大陸投資。請問我公司要想成爲中国境内上市公司的股東有na3些途徑？

　　×××公司

答：×××公司：

　　中国境内上市公司的股分分爲尚未流通股分和已流通股分，尚未流通股分包
括国家股和法人股，已流通股分包括境内上市的人民幣普通股和境内上市的外資
股。根据《中華人民共和国公司法》、《股票發行與交易管理暫行条例》等法律、
法規的規定，上市公司的股分可以轉讓。但是，對于上市公司股分的轉讓又有一
些限制性的規定：

　　１、根据《国務院辧公廳轉發国務院證券委員会關于暫停將上市公司国家股
和法人股轉讓給外商請示的通知》的規定，在国家有關上市公司国家股和法人股
管理辧法頒布之前，任何單位一律不准向外商轉讓上市公司的国家股和法人股。

　　２、根据有關證券交易管理条例，認購和買賣境内上市的人民幣普通股，必
須是中国境内的法人、其他組織或自然人，在認購和買賣前應提交有關資格證明
文件或身分證明文件，并根据證券登記結算机構的有關規定開立境内上市人民幣
普通股帳戸。

　　因此，在目前的情况下，貴公司尚不能通過購買境内上市公司的国家股、法
人股和境内上市人民幣普通股的方法成爲境内上市公司的股東，而可以采取以下
直接或間接的４種方法：

　　１、直接設立外商投資股分有限公司

　　根据中華人民共和国對外貿易經濟合作部《關于設立外商投資股分有限公司
若干問題的暫行規定》的規定，貴公司可以作爲發起人設立外商投資股分有限公
司。

　　２、將外商投資企業申請轉變爲外商投資股分有限公司

　　如果貴公司在中国境内已經投資設立外商投資企業，那麼，可以申請將該企
業轉變爲外商投資股分有限公司，并公開發行股票和上市交易。

　　３、根据国家工商局《關于外商投資企業成爲公司股東或發起人登記管理的
若干規定》的規定，貴公司投資設立的外商投資企業符合下列条件，也可以成爲
股分有限公司的發起人，使外商間接成爲境内上市公司的股東：

　　４、直接購買上市公司的境内上市外資股

　　根据《国務院關于股分有限公司境内上市外資股的規定》及其實施細則，貴
公司在提供證明身分和資格的有效文件及根据證券登記結算机構的有關規定開立
境内上市外資股帳戸后，即可購買上市公司的境内上市外資股。（觀韜律師事務
所律師　王来）

□　摘自《人民日報海外版》〔１９９８年６月２７日〕