Na Espanha dos anos 30, nos tempos difíceis da Guerra Civil espanhola, Carlos é um garoto de 12 anos que foi abandonado por seu tutor em um orfanato chamado Santa Lúcia, que é dirigido pela aleijada Carmen (Marisa Paredes) e pelo misterioso professor Casares (Federico Luppi). Logo surge uma inimizade entre Carlos e Jaime, um adolescente metido a brigão e que comanda uma boa parte dos alunos. Neste lugar cercado de normas e de garotos sem família, Carlos irá, aos poucos, vislumbrar o trágico segredo de Santa Lúcia. Desde seu primeiro dia no local, começa a aparecer a imagem cadavérica de um garoto que tenta se comunicar com ele. Carlos não demorará muito em suspeitar que a imagem é, na realidade, o fantasma de Santi, um antigo aluno desaparecido. Até que ele recebe a visita do fantasma de Santi (Junio Valverde), um menino que foi brutalmente assassinado na instituição que implora alívio para seu tormento e, mais tarde, alerta para a iminência de uma desgraça. Por fim, o espírito pede a Carlos que execute uma terrível vingança.
